银行理财进入“年底模式”

宝宝军团：收益率下滑

春节临近，不少银行推出了“理财盛宴”，精打细算的消费者可以趁此良机“小赚一笔”。 那么，市民应如何从成千上万种理财产品中挑选适合自己产品？

央行降息“余威”未退，曾经风光无限的互联网理财，在这番变局之中未能独善其身。

此前，有业内人士分析，对于短期宝宝类理财产品而言，降息或导致一般性存款加速分流理财，但由于货币基金收益率与资金面紧密相关，降息释放了资金量，将直接导致宝宝类理财产品的收益率下行。

同时，最近股市大热吸引了大量散户的资金。受需求下滑影响，未来宝宝类理财产品的收益率会进一步下滑，从而导致宝宝类理财的规模增速下降。

银行理财：关注中长期

银行理财产品曾经是百姓理财的首选，而今年在多方因素作用下，其面临收益走低的风险。

不久前央行宣布降息，市场资金面进一步宽松，银行理财产品的平均收益率将继续下滑。因此，原本在岁末随处可见的高收益、超短期的“冲时点”理财产品今年底几乎绝迹了。

关于年底的理财走势，业内人士认为，今年市场资金面持续保持宽松，降息降准预期较强，理财产品的平均预期收益率肯定不会复制去年的走势，可能继续保持在5%左右。

如果对资金流动性要求较低，应尽量选择投资期限较长的高收益率产品，提前锁定未来半年、一年，甚至更长时间的收益。未来，理财产品收益率会继续下行，明年初理财产品平均预期收益率可能跌破5%。

建议：选择产品“混搭”

面对理财市场的变局，业内人士分析，目前市场上理财产品种类较多，市民可选择产品“混搭”。

对于稳健型投资者来说，投资组合中无风险或低风险的产品比重较大，建议60%固定收益类产品+20%货币基金+20%股票等，多配置一些固定收益类理财产品，本金有保障的同时，收益更稳定。

而对于激进型投资者，投资组合中高风险的产品所占比重较大，建议50%股票等+30%固定收益类产品+20%货币基金，这种方式能让激进型投资者在最短的时间内使其投资组合的价值达到最大化。

                            （徐小防 辑）