保单贷款 风险几何

□陈慧真

在银行贷款额度一缩再缩、民间借贷利率一高再高的融资情况下，有些人不得不利用手中的保单做抵押贷款,业内人士却表示，尽管贷款方便，但利用保险公司融资，要注意违约等方面的风险。

保单贷款

盘活投保人的资产

笔者发现，保单贷款是以保单作为质押物，向保险公司贷款获得资金，属于短期融资方式。每次借款期限最长为半年，最高借款额度一般不超过保险合同当时现金价值余额的80%。

30岁的徐小姐打算开水果店，但差2万元资金。经过咨询，徐小姐利用自己手上的一张重疾险保险单从保险公司借了2万元。徐小姐告诉笔者：“原本打算中止这份保单后提出现金，那样我就要亏一大半。如今，可以利用保单贷款，既不用中止保单，还可以有半年还贷时间，正好缓解了燃眉之急。”

据保险公司人士介绍，在保险合同有效期内累积有现金价值(普通寿险/部分健康险)或者个人账户价值(万能寿险)的前提下，投保人经保险公司同意可以申请借款。

保单贷款

要防范违约风险

面对银行收紧个人放贷，也许运用手中的保单变现以解燃眉之急显得更为快捷。但这背后也潜藏着风险，而且保单质押贷款引发的风险将更多地落到被保险人身上。

据了解，保险业界并不担心这类贷款带给自身的风险，它虽然不及其他高风险投资的收益率，但毕竟要比保险资金在银行存款所获得的收益高。

根据保单贷款条款规定，人寿保险单在生效两年后，投保人可以将保单作为抵押向保险人申请贷款。由于保单经过一定时期后，会积存一定的现金价值，这一现金价值归保单持有人所有，因此，如果投保人确有经济上的临时需要，保险人应该将现金价值暂借给投保人使用。

而在实际操作中，贷款金额往往是保单现金价值的80％或90％，保险公司将按照保险单上规定的利率征收利息。当贷款本利之和达到保单的现金价值时，投保人应按保险公司的通知日期还清款项，否则保单会失效。

值得注意的是，这种失效一般不得申请复效，因为它相当于投保人已经领取了退保金。如果被保险人或受益人领取保险金时，保险单上的借款本息尚未还清，保险公司将从保险金额中扣除贷款本息。

也就是说，尽管贷款方便，但利用保险公司融资，要注意违约风险，根据保险条款，一旦到期不能还款，不但要承受高额违约金，而且保单提供的保障功能也将失去。

业内专家表示，保单贷款发生违约后损失最大的是个人，不仅失去保单保险价值，以前所缴保费也将付之东流。如果以保单贷款方式进行中长期融资或高风险投资，一旦投保人不得已出现违约，他除了在经济上蒙受损失，人身保障也没有了，此时若出现人身风险，情况将更艰难。

据了解，保单贷款多以6个月为限，利率略高于或等于金融机构的贷款利率，到期可以自动更新。

有分析指出，实行保单贷款不仅可以为投保人提供方便，还可降低保单的解约率，增加保险资金运用的渠道。但由于贷款金额往往较小，笔数较多，使得保单贷款一项的净收益率低于保险人将此笔资金用于其他投资的净收益率。因此，这一条款实际上是保险人给予投保人的一项优惠条款。